10 убеждений, которые мешают успешно инвестировать

Ведем бюджет

Статусные вещи и готовность рисковать вовсе не приближают вас к богатству.

10 убеждений, которые мешают вам успешно инвестировать

Морган Хоузел, партнер Collaborative Fund и бывший обозреватель The Motley Fool и The Wall Street Journal, написал эссе М. Хоузела. Психология денег / Психология коллаборативных фондов денег. В нем он говорит о двух людях. Первый человек – Грейс Гренер. Она осиротела в 12 лет и так и не вышла замуж. Большую часть жизни женщина жила одна в небольшом доме и работала секретарем. После смерти он оставил 7 миллионов долларов на благотворительность. Люди, знавшие ее, не понимали, откуда Грейс взяла столько денег. Он просто сэкономил на своей скромной зарплате и вложил ее в фондовый рынок.

Второй человек – Ричард Фусконе, бывший вице-президент латиноамериканского подразделения инвестиционного банка Merrill Lynch. Он получил хорошее образование и настолько преуспел в своей отрасли, что ушел на пенсию в 40 лет. Позже он подал заявление о банкротстве, что привело к крупным займам и неликвидным инвестициям.

Хауссель отмечает, что в любом другом секторе такое развитие невозможно. Нет никакого способа, которым Грейс Гренер проведет операцию на сердце лучше, чем опытный кардиолог. Но в инвестировании это реально, если правильно подойти к управлению капиталом. Но мешают неправильные убеждения. Вот некоторые из них.

Морган Хаузел, партнер Collaborative Fund, бывший обозреватель The Motley Fool и The Wall Street Journal.

1. Каждому воздаётся по заслугам

Роль удачи в финансовом успехе часто недооценивается, поскольку ее невозможно измерить. Ну и как-то грубо полагать, что человек просто случайно попал. То же самое и с банкротствами. Кажется, что те, кто терпит неудачу, просто недостаточно стараются, не думают обо всем или не ленивы. Это не всегда так, но по умолчанию мы относим сбои исключительно к ошибкам. И в этом проблема.

Жизнь человека – это отражение его опыта, его знаний и череды случайностей.

Нельзя верить в риск и не верить в удачу, потому что это две стороны одной медали. Они показывают, что иногда случаются вещи, которые влияют на результаты больше, чем усилия.

Некоторые люди рождаются в семьях, где поощряется образование, а другие рождаются наоборот. Некоторые живут в стране с процветающей экономикой, способствующей развитию предпринимательства, другие живут в условиях войны и бедности. Богатство, безусловно, можно заработать. Но не все успехи связаны с упорным трудом, и не вся бедность связана с ленью. Помните об этом, когда судите людей, в том числе и себя.

Читайте также:  Купила дом и вскрылась правда: мои друзья- тайные миллионеры!

2. Опыт — лучший советчик

Предрассудки всегда приводят к неудачам. Ваш личный опыт составляет примерно 0,0000001% того, что произошло в мире. И 80% явлений вы им, скорее всего, объясняете. Вы чувствуете пропасть между этими числами?

В зависимости от места и времени рождения, прошлого конкретной семьи человек растет с совершенно разными представлениями о мире и экономике. Если вы принимаете решения, основываясь только на своем опыте, велик риск разочарования.

Итак, если вас смущают стратегии других людей по инвестированию или экономии денег, попробуйте проанализировать их непредвзято. Может быть, они имеют смысл.

3. История помогает моделировать будущее

История человечества – это череда случайностей и изменений. Довольно странно использовать его в качестве ориентира на будущее. И это касается и финансов. Изменения – краеугольный камень экономики. Например, индустрии венчурного капитала 25 лет назад просто не существовало. Или возьмем индекс S&P 500, который включает акции 500 самых успешных американских компаний. До 1976 года в него не входили финансовые акции, а сегодня они составляют 16% индекса. Опять же история здесь бесполезна.

Правила учета, раскрытия информации, контроля и рыночной ликвидности со временем менялись. Все изменилось.

Поэтому чужие истории успеха следует использовать только как вдохновение. То же самое не обязательно приведет к одинаковому результату.

Однако все это не означает, что прошлое следует игнорировать, когда речь идет о деньгах. Вы можете проанализировать, как люди реагируют на стресс и раздражители, жадность и страх, потому что это вечно.

4. Пессимизм — более реалистичная стратегия, чем оптимизм

Если более-менее известный человек напишет, что будет рецессия, его сообщение будет переиздано. Он скажет, что будет большая рецессия, и они позвонят ему из газет. Обещание Великой депрессии приведет его на телевидение. История о том, что наступят хорошие времена, ничего подобного не вызовет. Одна из причин – огромное количество мошенников, обещающих груды золота. Поэтому оптимизм больше тревожит, чем вселяет уверенность.

Тем не менее, есть рациональные причины для выбора позитивного мышления. В конце концов, не оптимисты верят, что все будет хорошо. Они просто верят, что шансы на успех со временем увеличиваются, даже если на этом пути будут неудачи. Здесь нет никаких гарантий. Сама мысль о том, что все можно сделать немного лучше и продуктивнее, делает жизнь более приятной. И от мысли, что впереди только неудачи – наоборот.

Читайте также:  Куда вложить доллары?

5. Инвестировать стоит по науке

Гарри Марковиц был удостоен Нобелевской премии по экономике за создание формул, которые точно указывают, сколько акций или облигаций должно быть в портфеле, в зависимости от соответствующего уровня риска. Несколько лет назад корреспондент Wall Street Journal спросил победителя, как он вложил свои деньги. Он ответил на призыв экспертов по инвестициям «Делай, как я говорю, а не как я» / The Wall Street Journal, что его стратегия состоит в том, чтобы минимизировать будущие сожаления. Следовательно, его портфель структурирован по принципу 50-50.

В академическом понимании финансов есть много вещей, которые технически правильны, но не могут описать, как люди действуют в реальном мире. Полезно большое количество научных статей. Но их главная цель часто – произвести впечатление на других ученых.

Исследователи ищут точные правила и формулы, а реальный мир по самой своей природе избегает точности. Поэтому то, что часто имеет наибольшее значение в финансах, никогда не будет оценено Нобелевским комитетом. А это смирение и умение ошибаться.

6. Богатство отражается в дорогостоящих покупках

Если вы видите кого-то в машине за 3 миллиона долларов, вы можете подумать, что он богат и успешен. Хотя все, что можно сказать, это то, что он был на 3 миллиона богаче, прежде чем купил машину. Или просто арендуйте эту машину. Дорогие вещи ничего не говорят о людях. Многие из этих людей не очень успешны и тратят большую часть своих денег на статусные покупки.

Мы склонны судить о богатстве по тому, что видим. Мы не видим банковских счетов или выписок, поэтому полагаемся на внешние признаки: машины, дома, фотографии из Instagram. Но все это легко подделать.

В самом деле, богатство – это то, чего вы не видите.

Это машины, оставленные в автосалоне. Бриллианты, которые нельзя купить. Это активы в банке, которые еще не конвертированы в то, что видят. Когда люди говорят, что хотят стать миллионером, на самом деле они имеют в виду: «Я хочу потратить миллион». А это буквально противоположно тому, чтобы быть миллионером.

Богатство – это возможность выбора. Финансовые активы на балансе делают именно это.

7. У вас нет права на ошибку

Люди недооценивают право на ошибку почти во всем, что связано с деньгами. Но именно это осознание помогает быть более стойким и терпеливым. Крупные победы случаются не часто просто потому, что вам нужно дождаться удачного шанса или много работать. Таким образом, тот, кто оставляет место для маневра в случае ошибки, имеет преимущество перед тем, кто заканчивает игру в случае неудачи.

Читайте также:  Почему серебро, почему сейчас?

Здесь важен психологический момент. Возможно, с финансовой точки зрения ваши активы упадут на 30%. Но что он сделает с вашими эмоциями? Есть шанс, что вы обожжетесь и откажетесь от всего именно тогда, когда перед вами откроются большие возможности.

8. Финансы напрямую связаны с азартом

Если бы у среднего человека давление увеличилось на 3%, это почти ни на что не повлияло бы. Но если фондовый рынок упадет на 3%, почти все отреагируют. Причина в том, что финансовая индустрия выполняет развлекательную функцию. Есть соревнование, правила, горе, победы, поражения, герои, злодеи, команды и болельщики. Это практически спортивное мероприятие!

Принимая финансовые решения, полезно постоянно напоминать себе, что цель инвестирования – максимизировать прибыль, а не минимизировать скуку. Когда нет возбуждения, это совершенно нормально. Если вы хотите сформулировать это как стратегию, используйте мышление: возможности ждут там, где нет других людей, потому что они думают, что это скучно.

9. Кто не рискует, тот не пьёт шампанского

Риск важен, но он должен быть обоснованным и значительным. Например, при игре в русскую рулетку статистика на вашей стороне. Но ни одна из потенциальных выгод не покрывает того, что может случиться, если вы проиграете. Поэтому, если ваш финансовый риск может закончиться полным крахом, то его вероятный рост не стоит того, даже если есть шанс на успех.

10. То, что произошло в недавнем прошлом, будет продолжаться в будущем

Очень распространенное свойство психики – это склонность верить, что то, что только что произошло, должно продолжаться. И это влияет на наше поведение. Каждая крупная финансовая прибыль или убыток сопровождается ожиданиями новых успехов или неудач. Например, после того, как в 2008 году фондовый рынок упал на 40%, на многие годы был предсказан еще один надвигающийся крах.

Однако в большинстве случаев, если что-то важное случается, это уже никогда не повторится. И даже если это произойдет снова, это не повлияет – или не должно – повлиять на ваши действия так, как вы склонны думать. Потому что ожидания, подкрепленные недавними обстоятельствами, являются краткосрочными, а финансовые цели – долгосрочными.

Стабильная стратегия, способная противостоять любым изменениям, почти всегда превосходит стратегию, связанную с недавними событиями.

Сергей Конюшенко
Главный редактор , moycapital.com
Уже более 15 лет я являюсь финансовым аналитиком крупных компаний. Финансы, инвестиции, ведение бюджета – это моя профессиональная деятельность и теперь каждый может пользоваться моими советами для улучшения своего будущего.
Оцените статью
MoyCapital.com
Добавить комментарий